Abstract :
Penelitian ini bertujuan untuk untuk mengetahui pengaruh resiko
sistematis dan resiko tidak sistematis terhadap expected returnsaham lq-45 di
Bursa Efek Indonesia periode 2012-2017.Populasi dalam penelitian ini adalah
saham lq-45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia berjumlah 45. Sampel dalam
penelitian ini adalah berjumlah 8 . Teknikpengambilan sampel yang digunakan
dalam penelitian ini adalah denganmenggunakan teknik purposive sampling yaitu
cara mengambil sampel dengansecara sengaja yang telah sesuai dan memenuhi
segala persyaratan yang telahdibutuhkan. Penelitian ini menggunakan analisis
regresi linier berganda.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa: (1) Resiko sistematis tidak
berpengaruh secara signfikan terhadap expected return. Hal tersebut ditunjukkan
dengan hasil uji tHitung lebih kecil dari tTabel (0,596 < 2,014) dengan nilai sig.
0,554> 0,05. (2). Resiko tidak sistematis tidakberpengaruh secara signfikan
terhadap expected return. Hal tersebut ditunjukkan dengan hasil uji tHitung lebih
kecil dari tTabel (- 0,601 < 2,014) dengan nilai sig. 0,551 > 0,05. Dan (3) resiko
sistematis dan resiko sistematis secara simultan tidak berpengaruh terhadap
expected return. Hal ini ditunjukka dengan hasil uji F hitung lebih kecil dari F
tabel (0,552<3,35).